Роструд запускает программу «Займись делом»

В скором времени безработные и неформально занятые россияне получат возможность начать собственное дело, и в этом им должны помогать службы занятости населения. Чиновники Федеральной службы по труду и занятости (Роструд) придумали программу «Займись делом», проект программы стал темой для обсуждения на заседании общественного совета при Роструде в Общественной палате.

Пенсионный фонд России оценивает число неформально занятых россиян (работающих без трудового договора) в 16–17 млн человек. По данным Михаила Иванкова, заместителя руководителя Роструда, с 2015 г. более 2 млн неформально занятых россиян уже подписали официальные трудовые договоры. По его словам, если проект «Займись делом» начнет реализовываться, то безработные и неформально занятые россияне смогут обращаться в службу занятости за консультацией и предположительно получат небольшую субсидию в 30 000–50 000 руб. на открытие микропредприятия. Представитель Роструда сказал «Ведомостям», что сумма, которую выделит бюджет на программу, пока не известна. В пояснительной записке Минтруда к проекту постановления правительства о предоставлении в 2016 г. субсидий из федерального бюджета регионам на меры по снижению напряженности на рынке труда сказано, что государство может выдать будущему предпринимателю субсидию на приобретение оборудования в 100 000 руб. или возместить ему стоимость патента. А затраты на консультирование и обучение желающих открыть свое дело составляют 50 000 руб. на одного человека.

В России предпринимательская активность остается на низком уровне, только 5,8% россиян трудоспособного возраста ведут бизнес, а в Бразилии – 17,5%, рассказал Андрей Репников, директора Центра реформ государственного и муниципального управления РАНХиГС, член общественного совета при Роструде.

По словам Репникова, в соцсетях сейчас много активных граждан, которые через интернет предлагают широкий спектр товаров и услуг. Но государство никак не стимулирует их к созданию собственного бизнеса и новых рабочих мест. Потенциальным предпринимателям мешает недостаток информации: госинституты не могут ответить на вопросы, которые возникают у потенциальных бизнесменов, считает Репников.

Россию ждет тяжелая пятилетка

Президент Владимир Путин обсуждал вчера с министрами улучшение предпринимательского климата, а также риски увеличения налогов на граждан из-за перехода к кадастровой оценке стоимости недвижимости. Вопросы крайне актуальные – ведь граждан ждет падение реальных зарплат вплоть до 2020 года при сохранении нынешних нефтяных цен. Экономисты из Центра развития Высшей школы экономики (ВШЭ) прогнозируют также на ближайшие четыре года существенное сокращение инвестиций и падение ВВП даже в случае подорожания нефти до 50 долл. за баррель. В преддверии такого экономического пике самое время заняться улучшением предпринимательского климата.

Владимир Путин сообщил вчера о подготовке законопроекта, который снимет озабоченность бизнеса и граждан несправедливой кадастровой оценкой. «Это продолжает волновать очень многих представителей бизнеса и рядовых граждан. Услуги кадастровых оценщиков не должны быть обременительны для граждан, добавил Путин. На что министр экономического развития Алексей Улюкаев ответил, что работа государственных оценщиков для населения будет бесплатной.

Необходимо оказывать поддержку россиянам при приобретении ими жилья, сказал Путин.

По словам Улюкаева, правительство обсудит в апреле параметры 20 законопроектов, направленных на улучшение предпринимательского климата. Законопроекты посвящены улучшению условий для малого и среднего бизнеса, созданию более комфортного режима налогообложения.

Вчера же специалисты Центра развития ВШЭ обнародовали два варианта прогноза до 2020 года, из которых следует, что даже восстановление нефтяных цен до 50 долл. за баррель не выведет экономику РФ из кризиса. Более того, не поможет ни один из обсуждаемых в правительстве и экспертном сообществе антикризисных рецептов – почти все эти рецепты только усугубят ситуацию. Экономисты предположили, что санкционное противостояние России и Запада продлится вплоть до 2020 года, при этом политика российских властей практически не изменится. Так что главное, от чего зависят прогнозы, – динамика цен на нефть марки Urals, которая закладывается в бюджет РФ. В любом случае кризис в России продлится до 2020 года: разница лишь в том, насколько глубоким он будет.

Так, оптимистичный прогноз построен на предположении, что цены на нефть Urals к 2017 году восстановятся до 50 долл. за баррель и сохранятся на этом уровне до 2020 года. В этом случае за весь период с 2015 по 2020 год спад российского ВВП составит около 5%, сокращение реальных зарплат населения – 7%, снижение инвестиций – 10%.

Пессимистичный прогноз предполагает, что цены на Urals надолго зафиксируются около отметки 35 долл. за баррель. И тогда за период с 2015 по 2020 год экономический спад достигнет в стране 7%, сокращение реальных зарплат населения – 14,5%, инвестиционный спад – 20,5%.

Мордашов призвал власти прекратить поддерживать новые сталелитейные заводы

По словам Мордашова, уже имеющиеся в России мощности недозагружены. Только в январе-феврале объем потребления стали, произведенной российскими металлургическими заводами, упал на 10%, в том числе внутри страны — на 15%, доложил он. В среднем в этом году падение спроса на сталь составит 10%, тогда как только в прошлом году этот показатель сократился на 9%, пожаловался он.

В этих условиях создание новых производств только создает дополнительное давление на рынок, а госсубсидий на это являются бессмысленным расходованием бюджетных денег, заявил Мордашов. Загрузка металлургических заводов и так является низкой, хотя она и чуть лучше, чем в мире в целом, сказал он.

Государство могло бы помогать отрасли иначе, например, оспаривая в рамках ВТО антидемпинговые барьеры, которые вводят в отношении произведенной российскими металлургами США, Турция, Индия, страны Евросоюза, считает совладелец «Северстали».  Одновременно Мордашов попросил государство активнее вводить аналогичные протекционистские меры в отношении иностранных металлургов, поставляющих свою продукцию в Россию.

 

Это не первый случай, когда российские миллиардеры, владеющие металлургическими предприятиями, просят у государства принятия мер, которые поддержали бы их предприятия. Так, в середине марта после взрыва метана на воркутинской шахте «Северная», принадлежащей «Северстали», основной владелец «Мечела» Игорь Зюзин предложил вице-премьеру Аркадию Дворковичу закрыть угольные шахты с опасным содержанием метана и угольной пыли.

Одновременно Зюзин предложил правительству стимулировать развитие добычи угля открытым способом и предложил металлургам покупать уголь с принадлежащего «Мечелу» Эльгинского угольного месторождения в Якутии. Остальные владельцы металлургических и угольных активов восприняли это предложение как шутку, рассказывали «Ведомости». Источник из «Северстали» тогда заявил, что компания не намерена закрывать «Северную» в ближайшие годы.

Нефть дорожает в ожидании сообщения Минэнерго США

Цены на нефть на торгах среды умеренно растут на фоне данных Американского института нефти (API) и в ожидании данных Минэнерго США по недельным запасам нефти в стране, свидетельствуют данные торгов.

По состоянию на 08.06 мск стоимость июньских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent поднималась на 0,50% — до 40,05 доллара за баррель. Цена майских фьючерсов на нефть марки WTI — на 0,71% — до 38,55 доллара за баррель.

Согласно докладу API, запасы нефти в США на прошлой неделе выросли — на 2,6 миллиона баррелей, при прогнозе в 2 миллиона баррелей. При этом запасы нефти на крупнейшем в стране терминале в Кушинге (Cushing) снизились на 0,3 миллиона баррелей, запасы бензина — на 1,9 миллиона баррелей, а запасы дистиллятов на 0,09 миллиона баррелей.

Теперь в центре внимания игроков рынка находятся данные о запасах нефти в США от Минэнерго страны, которые будут опубликованы позднее в среду. По прогнозам аналитиков, коммерческие запасы нефти за неделю, завершившуюся 25 марта, увеличились на 3,3 миллиона баррелей — до 535,8 миллиона баррелей. На прошлой неделе запасы нефти в США за неделю выросли на 1,8%, до 532,5 миллиона баррелей.

Стало известно, кто спровоцировал крах Bear Stearns в 2008 году

Одним из непосредственных поводов, толкнувших участников финансового рынка перестать проводить сделки с инвестиционным банком Bear Stearns в марте 2008 г., стало сообщение телеканала CNBC о том, что Goldman Sachs мог отказаться с ним работать. Хотя генеральный директор Bear Stearns Алан Шварц опроверг эту информацию, «новость о том, что Goldman отказал в рутинной транзакции одному из пяти крупнейших инвестиционных банков, достигла Уолл-стрит и стала посланием: не полагайтесь на Bear Stearns», говорится в документах правительственной Комиссии по расследованию финансового кризиса (FCIC), которые в марте сделал доступными Национальный архив США.

Удар по репутации

Из этих документов стало известно, кто сообщил корреспонденту CNBC Дэвиду Фаберу о возможном нежелании Goldman Sachs проводить сделки с Bear Stearns, пишет The Wall Street Journal. Сам Фабер никогда не раскрывал свой источник.

Проблемы у Bear Stearns начались еще за год до его краха. Весной 2007 г. два хедж-фонда под управлением пятого по величине инвестбанка США потеряли почти все деньги инвесторов ($1,6 млрд) из-за обесценения вложений в субстандартные ипотечные облигации (sibprime mortgage bonds). Это событие стало одной из первых ласточек зарождавшегося ипотечного кризиса. Он подорвал доверие участников рынка друг к другу, во многом потому, что было неясно, насколько сильно банки, активно занимавшиеся секьюритизацией, могут пострадать из-за обесценения облигаций, обеспеченных плохими ипотечными кредитами: из-за этого в конце лета–осенью сильно взлетели процентные ставки на межбанковском рынке. В конце 2007–начале 2008 гг. американские банки стали лихорадочно привлекать капитал у инвесторов, чтобы поправить свое финансовое положение. Но у Bear Stearns дела обстояли плохо. В среду, 12 марта 2008 г., вскоре после 9 ч. утра Фабер, беря интервью у Шварца, попросил его прокомментировать сообщения о том, что Goldman Sachs не хочет «принимать на себя риск контрагента» при операциях с Bear Stearns.  Шварц ответил, что контрагенты банка по-прежнему торгуют с ним. Через несколько часов CNBC сообщил, что Goldman Sachs действительно проводит сделки с Bear Stearns.

Однако удар по репутации Bear Stearns был нанесен. К вечеру того дня его возможности по привлечению средств на рынке однодневного репо резко сократились. Согласно документам FCIC, некоторые управляющие фондами денежного рынка предупреждали, что утром могут перестать проводить сделки репо с Bear Stearns. Вечером в четверг банк проинформировал Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC), что «не сможет нормально функционировать в пятницу».

В пятницу Федеральная резервная система, чтобы не допустить распространения кризиса на других участников финансовой системы, предоставила JPMorgan Chase кредит для покупки Bear Stearns. Поначалу тот предложил за акцию конкурента $2; сделка была заключена в воскресенье, 16 марта, до открытия торгов в понедельник. JPMorgan Chase согласился взять на себя любые убытки Bear Stearns на $1 млрд, которые выявятся первыми. Оставшиеся $29 млрд гарантировала ФРС.

После протестов акционеров JPMorgan Chase вскоре повысил цену до $10 за акцию. Между тем, максимальная цена акций за предыдущий год достигала $133,2, а перед объявлением о поглощении 14 марта – $30.

В итоге JPMorgan Chase купил весь банк за $236 млн. Джеймс Кейн, которого Шварц сменил на посту гендиректора в январе 2008 г., имел значительный пакет акций Bear Stearns: летом 2007 г. он оценивался в $1,6 млрд. В выходные, когда спасали Bear Stearns, Кейн участвовал в турнире по бриджу. 27 марта он продал свой пакет за $61 млн.

Игра против ипотечных облигаций

О проблемах во взаимоотношениях между Goldman Sachs и Bear Stearns Фаберу сообщил Кайл Басс, управляющий хедж-фондом Hayman Capital Management. Об этом FCIC рассказал Томас Марэно, бывший начальник отдела закладных Bear Stearns, следует из документа комиссии, в котором излагается интервью ее сотрудников с Марэно.

Басс получил большой доход, играя против субстандартных ипотечных облигаций с помощью кредитных дефолтных свопов (CDS). Одним из самых известных инвесторов, заработавшим миллиарды на такой операции, является Джон Полсон, управляющий хедж-фондом Paulson & Co. Кредитный дефолтный своп является рыночной страховкой от дефолта по кредитному инструменту. CDS на любой инструмент может выпустить любой банк. Полсон, например, отобрал самые проблемные выпуски ипотечных облигаций (т.е. обеспеченных кредитами, выданными заемщикам с плохой кредитной историей) и попросил Goldman Sachs выпустить на них CDS; за это он платил банку комиссию. Стоимость CDS растет при увеличении вероятности дефолта; впоследствии Goldman Sachs выплатил Полсону доход, а после кризиса – $550 млн штрафа, чтобы урегулировать иск SEC, которая обвинила банк в том, что он предлагал инвесторам те самые ипотечные бонды, против которых играл Полсон, и не проинформировал их об этом.

Доход одного из фондов под управлением Полсона от операций против ипотечных бондов превысил 550%, всего же инвестор заработал на них более $12 млрд. А калифорнийский финансист Эндрю Лэхде получил от таких сделок 1000% дохода.

Подобная ситуация отражена в фильме «Игра на понижение», который был номинирован на премию Оскар в нескольких категориях (и получил ее за лучший адаптированный сценарий). Управляющий калифорнийским хедж-фондом Майкл Бёрри (его играет Кристиан Бэйл) как раз просит Goldman Sachs, а также ряд других банков, выпустить свопы на отобранные им выпуски наиболее рискованных ипотечных облигаций. Так же поступает и инвестор Марк Баум в исполнении Стива Карелла, только ему CDS выпускает Deutsche Bank.

Бегом из Bear Stearns в Goldman Sachs

В первые месяцы 2008 г. хедж-фонды, проводившие аналогичные сделки, которым CDS выпустил Bear Stearns, были обеспокоены тем, что в случае краха банка он не сможет расплатиться по свопам и они со своими выигрышными инструментами останутся без денег. Поэтому они активно пытались перевести свопы в другие банки. Было несколько инвесторов, пытавшихся провести такую операцию, «но я запомнил Кайла Басса, потому что связался с ним, чтобы выяснить, что его беспокоит», рассказал Марэно FCIC.

Мы с менеджером по продажам Bear связались с Кайлом, и он отметил, что пытался перевести бумаги в Goldman и что он поделился своим разговором с Goldman о том, что тот не хочет их брать, с Дэвидом Фабером с CNBC. Я сказал, что CNBC сообщил об этом, а он – что не может поверить, что Дэвид Фабер выпустил это в эфир. Он был шокирован тем, что это стало известно, – сообщил Марэно FCIC.

Басс и Фабер отказались от комментариев, пишет WSJ.

Проанализированные FCIC электронные письма свидетельствуют, что Goldman Sachs действительно отказывался проводить сделки с Bear Stearns 11 марта, в день накануне передачи CNBC. Goldman Sachs получил от инвесторов так много просьб принять свопы Bear Stearns, что достиг предела риска на одного контрагента, рассказал WSJ человек, знакомый с ситуацией. Чтобы банк мог провести некоторые из этих сделок, его риск-менеджеры должны были отменить лимиты. Поэтому 11 марта Goldman Sachs стал отказываться от таких операций.

Как свидетельствует доклад FCIC, вечером того дня Hayman Capital Partners пытался договориться с Goldman Sachs, чтобы тот выкупил у Bear Stearns свопы на $5 млрд на субстандартные ипотечные облигации. Трейдер Goldman Sachs ответил отказом в электроном письме. Утром следующего дня Goldman Sachs сначала подтвердил отказ, а потом согласился – соответствующее электронное письмо было послано в 9.04, примерно в то время, когда Фабер задавал соответствующий вопрос Шварцу.

Bear Stearns в кино

Ситуация, в которой оказался Басс, также отражена в «Игре на понижение». Двое молодых инвесторов, Джейми Шипли и Чарли Геллер, также поняв, что на рынке недвижимости США и субстандартных ипотечных облигаций надулся пузырь, приобрели CDS на такие бонды как раз у Bear Stearns. Несмотря на то, что к марту 2008 г. рынок ипотечных облигаций облигаций уже рушился, Шипли и Геллер столкнулись с угрозой потерять свои вложение в случае краха Bear Stearns. Поэтому по их просьбе их знакомый Бен Рикерт (бывший трейдер в исполнении Брэда Питта) договорился с банком Credit Suisse, чтобы тот принял на себя бумаги от Bear Stearns, выплатив за них Шипли и Геллеру $80 млн.

С крахом Bear Stearns связан и еще один эпизод фильма. Баум участвует в инвестиционной конференции, заявляя, что Bear Stearns обязательно рухнет под грузом проблемных инвестиций в субстандартные ипотечные облигации. Над ним смеется известный управляющий активами Брюс Миллер, заявляющий, что при падении акций Bear Stearns он обязательно купит их, так как этот банк не может обанкротится. Прямо во время встречи, проходившей 14 марта, на Blackberry присутствующих начинают поступать сообщения о стремительном падении акций Bear Stearns.

«Нафтогаз» уменьшил сумму транзитного иска к «Газпрому» на треть

"Нафтогаз Украины" в финансовом отчете за 2015 год обновил сумму транзитного иска, поданного к "Газпрому" в Стокгольмском арбитраже: теперь указывается цифра 8,2 миллиарда долларов вместо обнародованных ранее 11,7 миллиарда долларов.

Компания требует компенсации за недополученные доходы от международного транзита газа в размере до 8,2 миллиарда долларов, — говорится в отчете "Нафтогаза" за прошлый год.

В отчете по итогам девяти месяцев с такой же формулировкой указывалась сумма в 11,7 миллиарда долларов.

При этом сумма иска "Нафтогаза" к "Газпрому" по контракту купли-продажи газа осталась прежней — около 14 миллиардов долларов.

Комментарий украинской компании по поводу изменения суммы транзитного иска пока получить не удалось.

Общая сумма исков "Газпрома" к "Нафтогазу" в отчете последнего оценивается в 31,8 миллиарда долларов. Это соответствует последней оценке самого "Газпрома".

"Газпром" и "Нафтогаз" судятся в Стокгольмском арбитраже с июня 2014 года по контрактам 2009 года на поставку российского природного газа на Украину и транзит газа через ее территорию. Иски "Газпрома" в рамках первого контракта включают претензии за неоплаченный, но поставленный на Украину газ, остальная сумма приходится на штрафы за недобор газа. В рамках иска "Нафтогаза" по транзиту "Газпром" подал встречное требование об оплате несанкционированно осевших на территории Украины объемов газа.

Отправленный в обход России украинский поезд застрял в Китае

Об этом в понедельник, 28 марта, пишет «Экономическая правда».

Как отмечают эксперты исследовательского центра логистической компании Zammler, 31 января состав прибыл в пункт назначения — на станцию Достык на границе Казахстана и КНР. Там он находится в настоящее время, и его возвращение пока не обсуждается. «Поезд не загружен товаром — нет клиентов на перевозку, поэтому так и не вышел на обратный маршрут из Китая», — пояснили в Zammler.

При этом, как напоминает «Экономическая правда», ранее глава «Укрзализныци» (Украинских железных дорог) Александр Завгородний заявлял, что поезд вернется на Украину 15-17 марта.

1 февраля сообщалось, что состав потерялся на территории Казахстана. Однако позднее выяснилось, что он находится на станции Достык — конечном пункте своего маршрута.

Первый экспериментальный рейс по маршруту Украина — Грузия — Азербайджан — Казахстан — Китай отправился 15 января из Ильичевского морского порта (Одесская область). Состав был перевезен через два моря — Черное и Каспийское. Вагоны, отправившиеся в КНР, практически не были загружены — для более быстрой отработки различных процедур на границах. В итоге на дорогу до Достыка составу потребовалось 15 дней.